随着我国在航空航天、大飞机、新能源汽车以及核电国产化等领域的进一步深入，新材料作为一个细分行业值得长期看好。从政策上看，本月初，发改委、工信部联合印发《关键材料升级换代工程实施方案》，提出到2020年，围绕航空航天、轨道交通、新能源汽车和新能源等重大工程，促进50种以上重点新材料实现规模生产与应用，形成多个具有较强竞争实力的新材料企业。从具体行动上看，近期山东、陕西和江苏等地纷纷发文，要求通过重大科技专项的支持，加快当地新材料发展步伐。
综合最新动态分析，航空航天用高温合金、大飞机领域的刹车轮、新能源汽车轻量化以及核电国产化带来的新材料需求，将最先爆发。
◆高温合金国产化率提升空间巨大航空发动机和工业燃气轮机领域的高速发展，推动高温合金需求进入爆发期。据机构测算，预计到2020年，我国高温合金年需求将达3.97万吨，相比2013年的1.29万吨增长逾2倍。值得注意的是，目前高温合金的国产化率仅约35%，提升空间巨大。
◆大飞机市场带动刹车片放量C919大飞机项目即将进入总装阶段，2015年10月份首飞。目前C919已获430架订单，潜在市场规模逾1200亿元。其中，机轮刹车系统作为核心零部件，约占单机成本1/12，细分市场容量近100亿元。
◆汽车轻量化推升材料需求随着汽车油耗标准的趋严和低碳环保要求，汽车轻量化迎来提速机遇。在新能源汽车上使用轻量化技术，车身减重10%，电耗将下降5.5%，续航里程增加5.5%。而汽车轻量化的加快，将给铝合金、碳纤维、改性塑料带来新增需求。
◆核电国产化提速近期国家能源局同意福清核电站5、6号机组调整为华龙一号技术方案，并要求关键材料的国产化比例不低于85%。另外，发改委近日正式向国务院申报启动核电新项目审批。在国内核电项目建设提速和出口需求增加的推动下，核电材料行业将迎来千亿级市场规模。
◆值得关注的标的：抚顺特钢变形高温合金产能开始释放，上半年产量为2391吨，同比增长68%；
钢研高纳拥有2000吨铸造高温合金产能，为抚顺特钢下游，主要用于航空发动机等领域，附加值更高；
博云新材主营粉末冶金和炭/炭复合材料飞机刹车副，公司与霍尼韦尔组建合资公司，为C919项目提供机轮刹车系统；
金发科技为国内改性塑料龙头，2013年车用改性塑料销量为23.8万吨，目前成为比亚迪、特斯拉供应商；
东方锆业大股东已变更为中国核工业集团，其核级海绵锆产品有望实现进口替代
